用FinTech在暴利封闭的华尔街生撕了一道口子，硅谷如何做到的？-海投全球-财新网

前言：

不久前，花旗银行发布了一份名为《How FinTech is Forcing Banking to a Tipping Point》的报告，直译，金融科技是如何把银行业逼向引爆点。

周三，普华永道发布年度《全球金融科技报告》，预计未来三到五年，新兴的金融科技公司将抢走大型金融机构24%的收入。

对于FinTech，沃顿商学院给出的临时定义：用技术改进金融体系效率的经济行业。它频繁出现在财经新闻里，但又并非耸人听闻，FinTech确在席卷我们的生活。

机器主导的高频交易和智能算法成为现实，支付宝蚕食中国传统信用卡交易，P2P使不认识的人可以互相借钱，华尔街弥漫区块链硝烟......

硅谷在暴利却封闭的华尔街生撕了一道口子，力度有多狠，看数据说话：

01 银行从业者们扎心了

花旗预计，2015--2025年间，银行业将出现30%的裁员，从业人数将比危机之前的高点低40%~50%。银行雇员将减少30%，且下跌速度会由近些年的每年2%上升到3%。

FinTech正在影响未来银行业的经营模式——未来银行机构可能会更多专注在咨询和顾问业务，而非交易业务。

这是因为银行实体网点的投资回报率在逐渐降低，银行分支及其人力成本占银行零售业务成本的65%，而这些成本中很大的是可以通过自动化省下来的。

02 银行最会赚钱的业务不再好使

作为入侵者，金融科技初创公司瞄准的是银行业最赚钱的板块：零售银行及中小企业业务。

花旗银行数据显示，大约73%的投资资金流向了零售银行业务，该板块占据了银行整体业务利润的46%。相比转换成本较高的企业用户，个人用户更容易尝试基于移动端、高效便捷、用户体验好的金融资讯及交易产品。

传统银行业正在快速接近自动化拐点，银行业也在考虑将未来的业务更多地集中在咨询及顾问方向。

03 特别是这几项业务要注意了

花旗将最容易受FinTech公司影响的业务做了一张矩阵表。越往上，表示这些业务越容易受到FinTech威胁；越往右，则表示这些威胁越逼近。

又容易受威胁且威胁又非常紧迫的银行业务有：个人贷款（Personal Loans），中小企业贷款（SMB loans），移动支付（Digital pmts.）和财富管理（Wealth Mgmt.）。

04 马云爸爸的小心愿实现了

花旗报告称，中国的第三方支付就像是另一个银行系统一样。

相比银行，第三方支付公司将支付当做是接触用户的一个入口，积累了大量最有价值的用户交易数据，这有助于它们日后向其提供更多金融服务。

起家于支付的支付宝，衍生出了财富管理服务：余额宝；接着又是消费金融，借呗，花呗。微信，扫码支付，微信理财，微粒贷。出门带现金的时代好像已经是很久之前的事，刷卡交易的情景也越来越少。

花旗数据显示，支付宝的支付量已超过了工商银行和招商银行信用卡交易量的总和。低价便捷的第三方支付直接倒逼银行，使后者取消交易费。

想起马云说的一句话，“如果银行不改变我们就改变银行”。然而这个愿望好像又被他不小心实现了。

05 硅谷“手撕”华尔街的利刃

除了花旗，似乎整个华尔街都在担心金融科技的“威胁”。然而在众多分析师的眼中，硅谷“手撕”华尔街的利刃是智能投顾。

投资者偏爱低成本，低门槛的财富管理需求，这就恰好点燃了智能投顾行业发展的爆发点。兼具个性化、自动化、低成本、低门槛、高效率的特性，智能投顾不管从短期还是长远来看，对金融行业的影响都是不容小觑。

在量化投资及大数据的技术革新后，机器主导的高频交易及智能算法应用成为现实。加之，美国拥有成熟的ETF市场及多样的产品，在供给端充分地满足了被动投资人需求。

在华尔街的金融巨头们还没来得及做出反应前，全球智能投顾的标杆Wealthfront与鼻祖Betterment迅速成为智能投顾行业的Top2。

06 凶悍的“华尔街之狼”并不会轻易认怂

金融科技会玩死银行业甚至其他的金融领域吗？这不是非你即我的命题。

金融巨头已经意识到，面对不断变化的客户及市场，拥抱新技术已成为常态，代价也许是向硅谷的创业公司伸出橄榄枝，或者重金收购，又或者直接动用各种人力物力开发。

科技初创公司也不难发现，一旦新技术被整合到现有的金融机构中后，初创公司便失去破坏这些大企业的机会。

与其两败俱伤，不如合作双赢。

“老奸巨猾”的金融机构更希望在早期就通过资本合作、资源互换的方式创造长期的双赢合作模式。蚂蚁金服，京东金融，微众银行，无一例外。

我们也已经步入一个银行更像科技公司，科技公司更像银行的新时代。我们在享受着科技引领金融，金融服务生活所带来的便捷、效率以及财富增值。

话题：